中国养老体系如何(欧美日韩)如何养老提前储备银发无忧发达国家发达国家养老现状美国的养老体制2020年美国养老金各规模占比资料来源：ICI SSA信达证券研发中心美国的养老体制2020年美国养老金各规模占比第二支柱和第三支柱为最主要养老资产贡献合计占比超过 90%第一支柱为强制性的社会保障计划第二支柱为雇主养老金计划第三支柱为个人养老金账户包括个人退 休账户 IRA 和商业养老保险PART1制度设计—美国为例美国养老金体系由三大支柱构成:资料来源 ：信达证券研发中心资料来源 ：经济合作与发展（OECD）。

据统计韩国66岁以上人口的相对贫困率高达40.4%。韩国老人的贫穷体现在两个方面：首先韩国老人的存款不足。目前全韩国只有14.2%的老人还拥有一定的存款。其次韩国的养老金金额偏低。韩国老人每个月的退休金的均值只有20万韩元约1200元人民币头中的每一位老人都曾认真工作做好了休后的储蓄计划预期的寿命会在经济衰退的影响下让退休后 生活变得如此拮据、辛苦、孤独 ，甚至让人 去求生的欲望。现状观察—日韩为例中国养老体系第二支柱职业养老金(单位发起 ，商业机构运作)企业年金职业年我国以第一支柱为主占比超过 67%第二支柱占比约 18%第三支柱约为15%发展较为滞后。

养老金总量（三支柱+全国社保基金） 占GDP比重仅为9.7% 远低于同期美国163%的养老金占比，我国养老保险分为三大支柱:第一支柱为基本养老保险制度采取个人缴费、计提补贴和政府补贴相结合的方式。第二支柱为企业主导的职业养老金制度；第三支柱为个人储蓄性养老保险中国三支柱养老金体系第一支柱基本养老金(政府主导)第一支柱基本养老金(政府主导)中国老龄化特点城镇职工基养老保险税惠型养老金非税惠型养老金城乡居民基本养老保险城镇职工基本养老保险替代率趋于下降城镇职工基本养老保险替代率趋于下降2019-2050年全国企业职工基本养老保险基金累计结余预测2019-2050年全国企业职工基本养老保险基金累计结余。

预测资料来源：Wind ，信达证券研发中心根据中国社科院《中国养老金精算报告2019-2050》预测 ，到 2028年我国养老金结余可能首次出现负数-1181.3亿元 ，到2035年养老金可能结余耗尽。我国基本养老保险替代率从2000 年的 71.9%下降至 2020年的 44%第一支柱特点主要为：广覆盖 ，但财政压力加大替代率逐渐降低2023政府工作报告：基本养老保险已覆盖10.5亿人缴费指数 ：每个月的缴费基数/当月社会平均工资 ，然后将实际缴费期间的数字算术求平均计发月数：55岁退休 =17060岁退休 =13965岁退休 =101三?变量缴费年限、个?养??

缴纳?资基数社平?资基础养老金 =当年社会平均工资2（ 1+缴费指数× 实际缴费年限 × 1% 个人账户养老金=个额缴费指数 ：每个月的缴费基数/当月社会平均工资然后将实际缴费期间的数字算术求平均计发月数人账户总社保养老金知识普及一、社保金领取：养老金领取计算公式：【每月领取总额 =基础养老金+个人账户养老金】替代率水平生活水平70% ≤替代率 维持退休前生活水平50% ≤替代率＜70% 维持基本生活水平替代率＜50二、替代率：国际经验显示 当养老金替代率达到70%左右时退休人员的生活水平与在职时大体相当而低于50%。